Die Kamera rast über die Wälder von Mittelerde hinweg. Gandalf beginnt von der Legende zu berichten: "Legend tells of a ring, created by an ancient evil..."
Die Landschaft verändert sich und wir erblicken den Anduin. Gandalf: "...that gave its wearer the power to enslave the world..."
Beutelsend: Eine Person tritt ein, die Tür knarrt. Es ist Frodo. Die Szenerie: unwirklich wie in einem Traum. Gandalf: "...believe lost for centuries...it has now..."
Ängstlich schaut sich Frodo um und eine Hand nähert sich aus der Dunkelheit. Gandalf: "...been found."
Gandalf ist außer sich, seine Haare wild zerzaust. Die Szene erinnert an eine Albtraumsequenz. "Is it secret...is it safe?"
Ein Pferdehuf, verrostete Nägel mit Blutkrusten wurden durch den Huf getrieben. Die erste Begegnung mit einem schwarzen Reiter.
Wir blicken auf Gandalf und Frodo. Gandalf greift mit einer Zange in das Feuer um den Ring herauszuholen..
Ein Kampf in grauer Vorzeit. Die letzte Allianz der Elben und Menschen wird gezeigt und Sauron in seiner Rüstung.
Schmiedewerkzeug - ein Becher, der wahrscheinlich mit Gold gefüllt ist, wird über einem Feuer erhitzt.